23. Is there a ban on political parties engaging in commercial activities?

Source: General Law on Political Parties, 2020.   

Art. 54.                                                                                                 

 Los partidos políticos no podrán solicitar créditos provenientes de la banca de desarrollo para el financiamiento de sus actividades.                                                                              

  Article 54.

Political parties may not request loans from development banks to finance their activities.

Source: Electoral Auditing Rules, 2023

   Artículo 100.                                                                                      

 De los créditos e instrumentos bancarios 
1. Los sujetos obligados sólo podrán obtener financiamiento de instituciones de crédito y de sociedades financieras de objeto múltiple reguladas, debidamente formalizado. 
2. Los contratos deberán celebrarse de manera directa entre el partido o coalición y la institución financiera, sin intermediarios.
3. Los instrumentos para la dispersión de recursos como monederos, tarjetas de débito y homólogos, deberán ser proveídos directamente por las instituciones de crédito y sociedades reguladas en esta materia e invariablemente el recurso deberá estar plenamente identificado y provenir de la cuenta bancaria abierta exprofeso a nombre del partido o coalición.                                                                                                          4. El sujeto obligado que opte por dispersar recursos a través de los instrumentos descritos en el numeral anterior, deberá integrar una relación detallada en la que vincule claramente uno a uno el número de identificación del instrumento con la persona a la que se lo entregó, y que deberá ser el destinatario último del mismo. Esta relación deberá incluir, al menos, el nombre completo, domicilio actual, clave de elector, monto total y fechas en las que estuvo activo el instrumento. También deberán incluirse los datos referidos en este párrafo en el convenio o contrato que se celebre. 
5. Los sujetos obligados sólo podrán hacer uso de los instrumentos de dispersión descritos en el numeral anterior, para cubrir gastos por los siguientes conceptos: 
a)Los sueldos y salarios del personal, combustible, viáticos y otros similares del personal que guarde relación contractual con el sujeto obligado; 
b)Los gastos de estructura partidista de campaña realizados dentro de los procesos electorales en relación con el art. 199 numeral 7 del presente Reglamento; y                                               c)Los gastos relativos a estructuras electorales en relación con el artículo 199 numeral 6 del presente Reglamento.

Article 100.

On Bank Loans and Instruments
1. Obligated entities may only obtain financing from duly formalized credit institutions and regulated multiple-purpose financial institutions.

2. Contracts must be entered into directly between the party or coalition and the financial institution, without intermediaries.

3. Instruments for the disbursement of funds, such as digital wallets, debit cards, and similar instruments, must be provided directly by credit institutions and regulated entities in this area. The funds must invariably be fully identified and originate from a bank account opened specifically in the name of the party or coalition. 4. Obligated entities that choose to disburse funds through the instruments described in the preceding paragraph must compile a detailed list clearly linking each instrument's identification number to the person to whom it was delivered, who must be the ultimate recipient. This list must include, at least, the full name, current address, voter registration number, total amount, and dates the instrument was active. The information referred to in this paragraph must also be included in the agreement or contract entered into.

5. Obligated entities may only use the disbursement mechanisms described in the preceding section to cover expenses for the following items:

a) Salaries and wages of personnel, fuel, per diem, and other similar expenses of personnel who have a contractual relationship with the obligated entity;

b) Expenses related to party campaign structures incurred within electoral processes in relation to Article 199, paragraph 7 of these Regulations; and c) Expenses related to electoral structures in relation to Article 199, paragraph 6 of these Regulations.

Loans are permitted but certain restrictions apply. Political parties are not allowed to take loans to finance party activities, only to cover expenses of payroll and structure costs. Loans may only be obtained from recognized credit and financial institutions, through a direct agreement between the party and financial institution, with no intermediaries